Bareksa.com- Pemerintah melalui Kementerian Keuangan Kamis malam (10/7) mengumumkan imbal hasil Savings Bond Ritel (SBR) seri SBR014 tenor 2 tahun atau SBR014T2 minimal 6,25% dan tenor 4 tahun atau SBR014T4 minimal 6,35%. Spread imbal hasil SBR014T2 dengan suku bunga acuan Bank Indonesia (BI Rate) 75 basis poin dan SBR014T4 selisihnya 85 bps. Tingkat imbalan ini menjadi imbal hasil minimal (floor) sampai dengan jatuh tempo.

Besaran imbal hasil SBR014 ini menarik karena menawarkan spread yang lebih besar dibandingkan dengan SBR013 yang terbit pada tahun lalu. Ditawarkan pada Juli 2024, SBR013T2 menawarkan kupon 6,45% dan SBR013T4 dengan kupon 6,6%. Saat itu, BI Rate masih di 6,25%, sehingga spread-nya hanya sebesar 0,2% dan 0,35%.

Instrumen investasi ini merupakan Surat Berharga Negara (SBN) Ritel 2025, yang dapat dibeli oleh investor individu. SBR014 menjadi pilihan menarik bagi investor yang ingin mendapatkan imbal hasil pasti, serta berkontribusi pada pembangunan negara. Menurut jadwal, investor bisa memesan SBR014 selama masa penawaran pada 14 Juli 2025 sampai dengan 7 Agustus 2025 melalui mitra distribusi yang ditunjuk Kemenkeu, salah satunya Bareksa.

Tabel: Jadwal Penerbitan SBR014

Sumber: DJPPR Kemenkeu

Siap-siap Investasi SBR014 di Sini

Lebih Menarik dari Deposito Bank

SBR014 menawarkan imbal hasil yang jauh lebih menarik dibandingkan deposito bank. Bunga deposito rupiah di bank badan usaha milik negara (BUMN) besar Tanah Air tenor 12 bulan saat ini di kisaran 2,5-3%. Tingkat bunga penjaminan Lembaga Penjamin Simpanan (LPS) untuk deposito rupiah di bank umum periode 1 Juni 2025 di 4%.

Selain itu, pajak imbal hasil SBR014 juga lebih rendah hanya 10%, dibandingkan pajak bunga deposito 20%. Setelah dipotong pajak, maka kupon bersih SBR014T2 jadi 5,63% dan imbal hasil bersih SBR014T4 jadi 5,72%. Nilai imbalan itu lebih besar 2 kali lipat dari bunga bersih deposito konvensional bank BUMN besar di kisaran 2%.

Grafik: Imbal Hasil Bersih SBR014 vs Deposito

Menurut Tim Analis Bareksa, rencana penerbitan SBR014 di tengah kondisi pasar saat ini memang berpeluang menawarkan imbal hasil lebih rendah dari seri sebelumnya. Namun SBR014 tetap bisa jadi pilihan instrumen investasi aman dan cuan di tengah ketidakpastian ekonomi global dan memanasnya ketegangan geopolitik.

Selain itu, pasca suku bunga BI turun pada 21 Mei lalu, diproyeksikan masih akan ada 1 kali lagi pemangkasan BI Rate di semester II, seiring prediksi pemangkasan suku bunga acuan Bank Sentral Amerika Serikat (Fed Rate). Menyusul penurunan BI Rate Mei lalu, pada Juli 2025, bunga deposito bank-bank besar Tanah Air terpantau di kisaran 2-3% untuk tenor 12 bulan dengan nilai investasi di bawah Rp100 miliar.

Jadi, dengan membeli SBR014, investor bisa memastikan imbal hasil yang sudah pasti lebih tinggi dari BI Rate saat ini. Selain itu, nilainya mungkin naik kalau suku bunga acuan naik tetapi tidak bisa turun lagi dari batas minimalnya.

Siap-siap Investasi SBN Ritel di Sini

7 Keuntungan Investasi Savings Bond Ritel SBR014

Savings Bond Ritel adalah instrumen investasi yang diterbitkan oleh pemerintah Indonesia untuk investor ritel. Instrumen ini menawarkan imbal hasil kompetitif dengan skema imbalan atau kupon mengambang dan batas minimal (floating with floor), yang berarti tingkat imbalan akan disesuaikan dengan perubahan suku bunga acuan, namun tidak akan turun di bawah batas minimal yang telah ditetapkan.

Berikut adalah 8 alasan mengapa investasi di Sukuk Tabungan menguntungkan:

1. Aman, Dijamin Negara – Pokok investasi dan imbalan dijamin 100% oleh pemerintah.
2. Imbal Hasil Kompetitif – Lebih tinggi dibanding rata-rata bunga deposito bank BUMN.
3. Imbalan Mengambang – Mengikuti BI Rate dengan jaminan batas minimal (floor), tetap menguntungkan meski suku bunga turun.
4. Imbalan Dibayar Bulanan – Passive income rutin langsung ke rekening investor.
5. Fasilitas Early Redemption – Bisa mencairkan sebagian dana lebih awal tanpa biaya penalti.
6. Transaksi Mudah & Online – Bisa dibeli dan dikelola secara digital melalui platform e-SBN.
7. Ikut Membangun Negeri – Dana investasi digunakan untuk pembiayaan proyek pembangunan nasional.

Daftar untuk Beli SBN Ritel di Sini

Apa itu SBR?

Savings Bond Ritel (SBR) adalah Surat Utang Negara yang diterbitkan Pemerintah untuk individu Warga Negara Indonesia (WNI) dan merupakan alternatif investasi yang aman, mudah, terjangkau, dan menguntungkan.

Berinvestasi di SBR sangat aman, karena pembayaran pokok dan kuponnya dijamin 100% oleh negara. Dasar hukumnya adalah Undang- Undang Nomor 24 Tahun 2002 tentang Surat Utang Negara. Setiap individu atau perseorangan WNI yang telah memiliki Kartu Tanda Penduduk (KTP) dapat berinvestasi di SBR.

Masyarakat sudah bisa mulai berinvestasi di SBR hanya dengan minimum pembelian Rp1 juta. Adapun untuk maksimum pembelian yaitu sebesar Rp5 miliar untuk tenor 2 tahun dan Rp10 miliar untuk tenor 10 tahun.

Kupon SBR bersifat mengambang dengan tingkat kupon minimal (floating with floor) dan mengacu pada Bank Indonesia Rate (BI Rate). Tingkat kupon akan disesuaikan setiap 3 (tiga) bulan pada tanggal penyesuaian kupon sampai dengan jatuh tempo.

Siap-siap Investasi SBR014

Bareksa Midis SBN Terbaik

Sebagai informasi, Super App Investasi Bareksa adalah mitra distribusi yang telah membantu penawaran SBN Ritel sejak pertama kali ditawarkan secara online pada 2018. Selain itu, Bareksa meraih penghargaan sebagai mitra distribusi terbaik sejak 2018, atau dalam 5 tahun beruntun.

Bareksa meraih penghargaan sebagai Midis SUN Terbaik Tahun 2022 bersanding dengan bank-bank besar. Penghargaan terbaru ini melengkapi daftar penghargaan yang diterima Bareksa dari Kementerian Keuangan yakni:

- Midis SUN Terbaik 2019
- Midis SUN Terbaik 2020
- Midis SUN Terbaik 2021
- Midis SUN Ritel Terbaik 2022
- Midis SBSN Terbaik Kategori Fintech 2018
- Midis SBSN Terbaik Kategori Fintech 2019
- Midis SBSN Terbaik Kategori Fintech 2020
- Midis SBSN Terbaik Kategori Fintech 2021

Siap-siap Investasi SBR014

(Rahmat Hidayat/Sigma Kinasih CTA CFP/Christian Halim/AM/hm)​

***

Ingin berinvestasi sekaligus bantu negara?

PT Bareksa Portal Investasi atau Bareksa.com adalah platform e-investasi terintegrasi pertama di Indonesia, yang ditunjuk menjadi mitra distribusi (midis) resmi Kementerian Keuangan untuk penjualan Surat Berharga Negara (SBN) Ritel atau SBN Ritel secara online. Selain proses registrasi dan transaksi sangat cepat dan mudah, Anda juga dapat memantau investasi Anda dari mana saja dan kapan saja.

Bareksa telah mendapatkan penghargaan sebagai midis SBN terbaik selama empat tahun berturut-turut dari Kementerian Keuangan RI. Penghargaan terbaru yang diterima adalah penghargaan sebagai Midis SUN dengan Kinerja Terbaik 2022 dan Midis SBSN dengan Kinerja Terbaik Kategori Fintech 2021.

Belum memiliki akun Bareksa tetapi ingin berinvestasi di SBN Ritel? Segera daftar melalui aplikasi Bareksa sekarang, gratis hanya dengan menyiapkan KTP dan NPWP (opsional). Bagi yang sudah punya akun Bareksa untuk reksadana, lengkapi data berupa rekening bank untuk mulai membeli SBN Ritel di Bareksa. Bagi yang sudah pernah membeli SBR, ORI atau Sukuk di Bareksa sebelumnya, registrasi ulang akun di Bareksa untuk memesan SBN Ritel.