Bareksa.com - Salah satu keuntungan investasi di Obligasi Negara Ritel (ORI) seri ORI023 ialah bisa diperdagangkan di pasar sekunder (tradable). Artinya, jika sewaktu-waktu investor butuh dana bisa menjualnya di pasar sekunder, setelah minimum holding period tanpa harus menunggu hingga jatuh tempo.

ORI023 bisa diperdagangkan di pasar sekunder setelah 1 (satu) kali periode pembayaran kupon. Holding period adalah periode di mana Investor ORI023-T3 dan ORI023-T6 belum boleh memindahbukukan kepemilikan ORI-nya. Kepemilikan ORI023-T3 dan ORI023-T6 dapat dipindahbukukan mulai tanggal 15 September 2023.

Dengan fitur tradable, investor berpotensi meraih capital gain dari kenaikan harga jual saat menjual ORI023 di pasar sekunder. Capital gain adalah keuntungan dari kenaikan harga instrumen investasi dibandingkan harga ketika instrumen itu dibeli. Karena bisa diperdagangkan di pasar sekunder, maka harga ORI023 bisa naik dan turun tergantung permintaan pasar.

Misalnya, ketika investor membeli ORI di harga Rp1 juta, kemudian dia menjualnya di harga Rp1,1 juta, maka selisih harga penjualan dibandingkan modal yakni Rp100.000 ini yang disebut dengan capital gain.

​Beli ORI023 di Sini​

Mengenai potensi capital gain ini, bagaimana ya kira-kira pergerakan harga Surat Berharga Negara (SBN) Ritel berfitur tradable seri-seri sebelumnya di pasar sekunder saat ini? SBN Ritel seri mana saja yang harganya sedang premium atau di atas harga par? Kepoin yuk!

Sumber : PHEI/IBPA, data per 18 Juli 2023

Berdasarkan data PT Penilai Harga Efek Indonesia (PHEI/IBPA) per 18 Juli 2023, beberapa seri SBN Ritel yang harganya sedang premium atau di atas harga par, di antaranya Sukuk Negara Ritel (SR) seri SR108 tenor 5 tahun atau SR018T5 yang harganya 101,7, atau 1,7% lebih premium dari harga par.

Artinya jika investor menjual SR018T5, SBN Ritel menawarkan imbal hasil 6,4% itu, maka berpotensi meraih capital gain 1,7%. Kemudian SR018 tenor 3 tahun atau SR013 yang menawarkan imbalan 6,25%, harganya di pasar sekunder saat ini 101,07% atau 1,07% premium di atas harga par.

SR017 juga harganya saat ini 100,47%, atau 0,47% lebih mahal dari harga par. Kemudian ORI022, SR013 dan ORI018 yang harga jualnya di pasar sekunder saat ini masing-masing 100,24%, 100,03% dan 100,01%.

Beberapa seri SBN Ritel seri lainnya, seperti SR016, SR015, SR014, harganya masing-masing justru sedang turun jika dijual saat ini, yakni 98,5%, 99% dan 99,79%.

Nilai par adalah nilai pokok dari suatu obligasi yang akan diterima oleh pemegang obligasi atau investor, pada saat obligasi tersebut jatuh tempo.

​Beli ORI023 di Sini​

Jauh Lebih Menarik dari Deposito

Selain potensi capital gain, tingginya minat investor terhadap ORI023 karena menawarkan imbal hasil jauh lebih menarik dari deposito. ORI023 menawarkan kupon atau imbal hasil tetap 5,9% per tahun untuk tenor 3 tahun atau ORI023T3 dan 6,1% per tahun untuk ORI023 tenor 6 tahun atau ORI023T6.

Jika seorang investor memaksimalkan nilai investasinya Rp5 miliar di ORI023T3 dan Rp10 miliar di ORI023T6 sesuai kuota maksimal per individu, maka kuponnya 5,9% - 6,1% dan total nilai pokok investasinya Rp15 miliar, yang seluruhnya dijamin oleh negara dan Undang-Undang.

Imbal hasil ORI023 hanya dipotong pajak 10%. Setelah dipotong pajak, imbal hasil bersih ORI023 tenor 3 tahun masih 5,31% dan ORI023 tenor 6 tahun masih 5,49%. Besaran imbal hasil bersih ORI023 itu jauh lebih menarik dari bunga bersih deposito.

Berdasarkan data Bloomberg, rata-rata bunga deposito perbankan nasional saat ini di kisaran 3,87% per tahun (per Juni 2023). Bunga deposito itu masih harus dipotong pajak 20%, sehingga bunga bersihnya menjadi 3,096%.​

Jika Kamu berinvestasi di ORI023 dan deposito dengan nilai yang sama, yakni mulai Rp1 juta, Rp10 juta, Rp20 juta, Rp50 juta, Rp100 juta hingga Rp1 miliar, Rp5 miliar serta Rp10 miliar, kira-kira bagaimana imbal hasilnya?

Beli ORI023 di Sini​

Simulasi Imbal Hasil Bersih ORI023T3 vs Bunga Bersih Deposito

Sumber : Kemenkeu, diolah Tim Analis Bareksa

Dari simulasi tersebut jika Kamu investasi Rp1 juta di ORI023 tenor 3 tahun, maka imbal hasil bersih yang Kamu terima senilai Rp4.425 per bulan. Adapun bunga bersih deposito hanya Rp2.188.

Namun jika Kamu investasi Rp50 juta, maka imbalan bersih yang Kamu dapatkan senilai Rp221.250 per bulan, dibandingkan bunga bersih deposito Rp109.414.

Jika nilai investasimu Rp100 juta, maka passive income (pendapatan pasif) yang Kamu terima dari investasi ORI023T3 senilai Rp442.500 per bulan, sedangkan bunga bersih deposito Rp218.827.

Seandainya nilai investasimu di ORI023T3 sebesar Rp1 miliar, maka pendapatan pasif bersih yang Kamu terima Rp4,42 juta per bulan, jauh lebih menarik dari bunga bersih deposito Rp2,18 juta.

Sedangkan jika Kamu berinvestasi di nilai maksimal Rp5 miliar, maka Kamu mendapatkan income pasif Rp22,12 juta, lebih menarik dari bunga bersih deposito Rp10,94 juta per bulan.

Beli ORI023 Klik Di Sini​

Simulasi Imbal Hasil Bersih ORI023T6 vs Bunga Bersih Deposito

Sumber : Kemenkeu, diolah Tim Analis Bareksa​

Beli ORI023 Klik Di Sini​

Jika Kamu investasi Rp1 juta di ORI023T6 maka imbal hasil bersih yang Kamu terima setiap bulan Rp4.575. Jika nilai investasimu Rp10 juta maka imbalan bersih yang Kamu terima setiap bulan dari investasi ORI023 tenor 6 tahun ialah Rp45.747.

Kemudian jika Kamu punya dana Rp50 juta kemudian diinvestasikan di ORI023T6 maka setiap bulan akan menerima transferan kupon bersih ke rekeningmu Rp228.735. Apabila nilai investasimu Rp1 miliar di ORI023T6, maka Kementerian Keuangan akan mentranfser imbalan bersih Rp4,57 juta per bulan.

Jika Kamu berinvestasi di nilai maksimal yakni Rp10 miliar per investor di ORI023 tenor 6 tahun, maka pemerintah akan mentransfer passive income ke rekeningmu senilai Rp45,74 juta per bulan.

Seandainya Kamu ingin memaksimalkan investasimu dengan investasi Rp5 miliar di ORI023 tenor 3 tahun dan Rp10 miliar di ORI023 tenor 6 tahun, maka Kementerian Keuangan akan mentransfer passive income senilai Rp67,87 juta per bulan.

Dengan pendapatan pasif sebesar itu, bagi sebagian besar keluarga di Indonesia, sudah cukup untuk memenuhi kebutuhan bulanan, zakat dan beramal, berinvestasi hingga traveling.

Bahkan nilai imbal hasil bersih dari ORI023 per bulan tersebut sudah bisa membiayai umroh atau mendaftar haji bagi umat Muslim, atau berziarah ke Yerusalem bagi umat Nasrani.

Sangat menarik bukan? Ternyata dengan investasi di ORI023 bisa mewujudkan cita-citamu untuk mencapai kemerdekaan finansial.

Ayo segera investasi ORI023 di mitra distribusi resmi yang ditunjuk Kementerian Keuangan, salah satunya Bareksa.

Beli ORI023 Klik Di Sini​

(AM)

***

Ingin berinvestasi sekaligus bantu negara?

PT Bareksa Portal Investasi atau Bareksa.com adalah platform e-investasi terintegrasi pertama di Indonesia, yang ditunjuk menjadi mitra distribusi (midis) resmi Kementerian Keuangan untuk penjualan Surat Berharga Negara (SBN) Ritel atau SBN Ritel secara online. Selain proses registrasi dan transaksi sangat cepat dan mudah, Kamu juga dapat memantau investasimu dari mana saja dan kapan saja.

Bareksa telah mendapatkan penghargaan sebagai midis SBN terbaik selama empat tahun berturut-turut dari Kementerian Keuangan RI. Penghargaan terbaru yang diterima adalah penghargaan sebagai Midis SUN dengan Kinerja Terbaik 2021 dan Midis SBSN dengan Kinerja Terbaik Kategori Fintech 2021.

Belum memiliki akun Bareksa tetapi ingin berinvestasi di SBN Ritel? Segera daftar melalui aplikasi Bareksa sekarang, gratis hanya dengan menyiapkan KTP dan NPWP (opsional). Bagi yang sudah punya akun Bareksa untuk reksadana, lengkapi data berupa rekening bank untuk mulai membeli SBN Ritel di Bareksa. Bagi yang sudah pernah membeli SBR, ORI atau Sukuk di Bareksa sebelumnya, registrasi ulang akun di Bareksa untuk memesan SBN Ritel seri berikutnya.